การบัญชี สำหรับ เร่ง มอบ ของ หุ้น ตัวเลือก

เมื่อ บริษัท ยอมรับแผนการเลือกหุ้นหรือมอบสิทธิให้กับผู้บริหารมีปัญหาหลายอย่างที่มักจะก่อให้เกิดการถกเถียงอภิปรายและการเจรจาต่อรองกันมากที่สุด หนึ่งในนั้นคือความสามารถในการออกกำลังกายหรือกำหนดเวลาการให้สิทธิในการเลือกควรเร่งเมื่อมีการเปลี่ยนแปลงการควบคุมนั่นคือเมื่อ บริษัท ได้มาหรือควบรวมกิจการเป็น บริษัท ขนาดใหญ่ ประเด็นเหล่านี้มีความสำคัญอย่างยิ่งสำหรับ บริษัท ของอิสราเอลโดยเฉพาะอย่างยิ่งในภาคเทคโนโลยีซึ่งพนักงานทุกระดับมักคาดหวังว่าการชดเชยส่วนใหญ่จะประกอบด้วยส่วนของทุน บทความนี้จะกล่าวถึงปัญหาที่เกิดขึ้นเมื่อใช้บทบัญญัติประเภทนี้และจะอธิบายถึงกลยุทธ์ล่าสุดที่ใช้โดย acquirors และเป้าหมายเมื่อ บริษัท ได้รับมาซึ่งได้ออกตัวเลือกเหล่านี้ ตัวเลือกที่ได้รับแก่เจ้าหน้าที่อาวุโสและพนักงานอันดับและไฟล์เหมือนกันโดยทั่วไปมีกำหนดการให้สิทธิ์ที่ได้รับการแก้ไขในเวลาที่ได้รับสิทธิ์ ตัวอย่างเช่น 25 ตัวเลือกอาจใช้งานได้ในแต่ละวันครบรอบแรกปีที่สองสามและสี่ของวันที่ให้สิทธิ์ หรืออีกทางเลือกหนึ่งที่ 148 ตัวเลือกเดียวกันสามารถมอบให้ในแต่ละเดือนหลังจากวันที่ให้สิทธิ์ มีความเป็นไปได้หลายประการแม้จะมีกำหนดระยะเวลาสามถึงห้าปีที่ผ่านมามักเป็นเรื่องธรรมดาในหลายอุตสาหกรรม จะเกิดอะไรขึ้นถ้าผู้ออกตัวเลือกไม่ว่าจะเป็น บริษัท เอกชนหรือ บริษัท มหาชนเป็นเรื่องของการเข้าซื้อกิจการตัวอย่างเช่นผู้ทำคำเสนอซื้อที่ทำคำเสนอซื้อหุ้นทั้งหมดหรือในการเจรจาต่อรอง บริษัท จะกลายเป็น บริษัท ย่อยที่ถือหุ้นทั้งหมดของโครงการตัวเลือกของผู้ซื้อและข้อตกลงสิทธิมีแนวโน้มที่จะมีบทบัญญัติสามประเภทเพื่อรองรับสถานการณ์เหล่านี้: ตัวเลือกหมดอายุเมื่อมีการเปลี่ยนแปลงการควบคุม: ตัวเลือกใด ๆ ที่ไม่ได้รับการซือหรือได้รับสิทธิ แต่ไม่ได้มีการใช้งาน, จะหมดอายุหลังจากการเปลี่ยนการควบคุม เนื่องจากพนักงานสูญเสียผลประโยชน์ที่สำคัญบทบัญญัติเหล่านี้จึงไม่เป็นที่แพร่หลายมากที่สุด ตัวเลือกเร่งเมื่อมีการเปลี่ยนแปลงการควบคุม: เมื่อมีการเปลี่ยนแปลงการควบคุมเกิดขึ้นส่วนที่ไม่ได้ให้สิทธิ์โดยอัตโนมัติและทันที บทบัญญัติเหล่านี้จะทำให้ผู้ถือสิทธิเลือกใช้สิทธิทั้งหมดและได้รับการพิจารณาควบรวมกิจการไม่ว่าการชักชวนดังกล่าวประกอบด้วยเงินสดหรือหุ้น ตัวเลือกเร่งถ้าไม่ได้สมมุติโดยผู้ซื้อ: ถ้าผู้ซื้อไม่ได้สมมติตัวเลือกบนอย่างมากในแง่เดียวกันกับที่มีอยู่ก่อนที่จะมีการควบรวมกิจการ, ส่วนที่ไม่ได้ใช้จะเร่งขึ้นโดยอัตโนมัติ ในรูปแบบหนึ่งของแผนนี้ตัวเลือกจะเร่งตัวหลังจากการควบรวมกิจการหากผู้ทำสัญญายกเลิกตัวเลือกโดยไม่ทำให้เกิดหรือลดตำแหน่งหรือค่าตอบแทนของตนในช่วงหกเดือนแรกหรือปีแรกหลังการได้มา พนักงานชอบประเภทที่สองของตัวเลือก - เร่ง vesting เนื่องจากราคาการใช้สิทธิโดยทั่วไปมีมูลค่าเท่ากับมูลค่าตลาดที่ยุติธรรมในวันที่ได้รับทุนสนับสนุนและมูลค่ารวมของ บริษัท มักเพิ่มขึ้นเมื่อเวลาผ่านไปการให้สิทธิเร่งด่วนอาจมีมูลค่ามากขึ้นสำหรับพนักงาน หากการได้มามากกว่าราคาการใช้สิทธิ optionee อาจจะใช้สิทธิในการเลือกตัวเลือกทั้งหมดของตนเองก่อนที่จะมีการควบรวมกิจการและการพิจารณาการควบรวมกิจการของตนในวันปิดบัญชี หากการพิจารณาการควบรวมกิจการประกอบด้วยเงินสดหรือหลักทรัพย์ที่ไม่ จำกัด พนักงานอาจจะสามารถออกจาก บริษัท ที่ควบรวมกิจการภายในหรือหลังวันปิดบัญสิทธิและใช้การปลดปล่อยจินตนาการดังกล่าวในฟิจิ โชคดีสำหรับผู้ซื้อรายใหม่ ๆ และโชคร้ายสำหรับพนักงานหลายคนเหล่านี้เบี้ยประกันที่ค่อนข้างต่ำในการซื้อกิจการครั้งล่าสุดได้ จำกัด มูลค่าของการให้สิทธิเร่งด่วนสำหรับพนักงานจำนวนมากซึ่งทำให้แผนเกษียณอายุก่อนกำหนดล่าช้า ในความเป็นจริงการเข้าซื้อกิจการครั้งล่าสุดจำนวนมากได้รับการดำเนินการในราคาต่อหุ้นซึ่งน้อยกว่าราคาใช้สิทธิโดยเฉลี่ยของเป้าหมายที่โดดเด่น ราคาซื้อขายล่าสุดในตลาด Nasdaq และ Tel Aviv Stock Exchange และผลกระทบจาก intifada ใน บริษัท เทคโนโลยีของอิสราเอลโดยเฉพาะอาจทำให้ปัญหานี้ยังไม่ผ่านไปการยกเลิกการจับรางวัล - ข้อดีข้อเสียในการใช้แผนการเลือกหรือให้สิทธิ์ ทางเลือก บริษัท พิจารณาประเด็นต่างๆที่เกี่ยวกับการให้สิทธิเร่งด่วน ในอีกทางหนึ่งการให้สิทธิ์กับการให้สิทธิ์เร่งรัดอาจเป็นแรงจูงใจที่มีค่าเมื่อจ้างพนักงาน ในทางทฤษฎีคุณลักษณะของตัวเลือกนี้อาจเป็นแรงจูงใจที่มีประโยชน์ในการโน้มน้าวให้เจ้าหน้าที่หรือพนักงานที่มีศักยภาพมาร่วมงานกับ บริษัท หรือรับเงินชดเชยเป็นจำนวนน้อย การเร่งรัดการให้สิทธิอาจได้รับการพิจารณาว่าเป็นรางวัลแก่พนักงานเพื่อแลกกับการช่วยให้ บริษัท สามารถเข้าถึงขั้นตอนของการพัฒนาซึ่งทำให้ผู้ตรวจสอบบัญชีได้พิจารณา บริษัท ว่าเป็นผู้สมัครรับการครอบครองในครั้งแรก แต่มีราคาที่จะต้องจ่ายสำหรับการเร่งรัด vesting: เจ้าหน้าที่และพนักงานที่มีสิทธิได้รับเร่งรัดอาจมีแรงจูงใจน้อยที่จะอยู่กับ บริษัท รวมกันหลังจากการซื้อกิจการถ้า acquiror ใช้เงินสดในการทำธุรกรรมที่มีค่าใช้จ่ายทั้งหมดมีแนวโน้มที่จะมีราคาแพงกว่า เนื่องจากหุ้นสามัญของหุ้นอาจมีจำนวนมากเกินกว่าการใช้สิทธิซื้อหุ้นหากมีหุ้นเหลืออยู่ ณ เวลาที่มีการควบรวมกิจการส่วนแบ่งผลกำไรจากการควบรวมกิจการซึ่งผู้ถือหุ้นรายอื่นจะได้รับรวมถึงผู้ก่อตั้งจะมีขนาดเล็กลงหากมีการรวมกิจการ การพิจารณาประกอบดวยหุนทุนที่ผูซื้อสามารถซื้อไดโดยอิสระราคาตลาดของหุนนั้นอาจไดรับผลกระทบจากยอดขายที่เพิ่มขึ้นของพนักงานที่ไดรับเงินคืนและขณะนี้ผูที่เดินทางไปฟดิและคาใชจายทางการบัญชีอาจสงผลให พื้นฐานการตัดสินใจ ค่าใช้จ่ายเหล่านี้บางส่วนของการให้สิทธิ์อาจลดลงหากความเร่งด่วน จำกัด อยู่ในสถานการณ์ที่พนักงานถูกยกเลิกโดยไม่มีสาเหตุหลังจากการควบกิจการ ทางเลือกนี้จะเก็บกุญแจมือไว้ในกุญแจของผู้บริหารในขณะเดียวกันก็ให้ความคุ้มครองแก่บุคคลเหล่านี้ต่อการกลายเป็นที่ซ้ำซ้อนหลังจากข้อตกลงประเด็นเหล่านี้มักนำไปสู่การบริหารจัดการเพื่อหลีกเลี่ยงการสร้างแผนการหรือการให้สิทธิกับการให้สิทธิเร่งรัดเนื่องจากอาจทำให้เกิดความท้อใจ - be acquiror ในแง่ของปัญหาเหล่านี้ในทางปฏิบัติ acquiror ต้องมีส่วนร่วมในกระบวนการตรวจสอบอย่างรอบคอบระมัดระวังในส่วนที่เกี่ยวกับแผนเป้าหมายสต็อกสินค้าตัวเลือก โดยทั่วไปไม่เพียงพอที่จะมองเฉพาะในแง่ของแผนการเลือกเป้าหมายเพื่อให้เข้าใจถึงขอบเขตของการให้สิทธิเร่ง: ผู้ซื้อควรตรวจสอบรูปแบบของข้อตกลงตัวเลือกที่ใช้ภายใต้แผน (เช่นเดียวกับเป้าหมายรูปแบบมาตรฐานของ สัญญาจ้างงาน) และข้อตกลงอื่นใดที่เบี่ยงเบนไปจากแบบฟอร์มเหล่านี้ กระบวนการนี้ยังไม่สมบูรณ์โดยปราศจากการทบทวนสัญญาจ้างกับสมาชิกในทีมผู้บริหารเป้าหมายซึ่งมักจะมีคำว่าตัวเลือกหุ้นเพื่อเสริม (หรือแม้กระทั่งขัดแย้งกับ) เงื่อนไขของแผนการเลือกเป้าหมาย ในส่วนที่เกี่ยวกับปัญหาการให้สิทธิเร่งด่วนผู้ซื้อควรพิจารณาจำนวนตัวเลือกต่างๆที่ต้องได้รับการเร่งรัดการให้สิทธิและตัวตนของผู้ถือสิทธิในตัวเลือกเหล่านี้ ใครคือเจ้าหน้าที่และพนักงานที่สำคัญของเป้าหมายที่ผู้ตรวจสอบพยายามที่จะรักษาสิ่งที่เป็นข้อตกลงในการให้สิทธิแก่ตนเองสิ่งที่เป็นผลกระทบจากการเร่งตัวเลือกในการแจกจ่ายการควบรวมกิจการให้แก่ผู้รักษาความปลอดภัยเป้าหมายโดยธรรมชาติหากราคาการใช้สิทธิของสิ่งเหล่านี้ ตัวเลือกเร่งตัวน้อยกว่าราคาต่อหุ้นที่จะจ่ายในการควบกิจการซึ่งไม่ใช่เรื่องแปลกในการทำธุรกรรมล่าสุดหลายประเด็นเหล่านี้อาจมีความสำคัญน้อยกว่า ควรมีการทบทวนแผนการเลือกเป้าหมายและข้อตกลงอ็อพชันเพื่อพิจารณาว่าเป้าหมายมีสิทธิ์ในการซื้อคืนหรือไม่ นั่นคือมีหุ้นซื้อเมื่อมีการใช้สิทธิซื้อคืนโดย บริษัท หากพนักงานไม่อยู่กับ บริษัท ภายในระยะเวลาที่กำหนดหลังจากการออกกำลังกายข้อบังคับเหล่านี้มีผลกระทบต่อการเปลี่ยนแปลงการควบคุมอย่างไร อาจส่งผลให้พนักงานไม่ออกจาก บริษัท อย่างรวดเร็วหลังจากการออกกำลังกายแบบตัวเลือกนี้ ในสถานการณ์การควบรวมกิจการเมื่อเร็ว ๆ นี้โดยเฉพาะอย่างยิ่งที่ บริษัท ซื้อเป็น บริษัท ที่ทำการซื้อขายในตลาดหลักทรัพย์คู่สัญญาทั้งสองฝ่ายได้ใช้กลยุทธ์ต่างๆเพื่อลดผลกระทบที่ไม่พึงประสงค์จากการให้สิทธิเร่งด่วน กลยุทธ์เหล่านี้บางส่วนสามารถใช้ได้ไม่ว่าจะเป็นไปตามแผนการปรับรุ่นเป้าหมายทั้งหมดหรือไม่โดย จำกัด เฉพาะพนักงานที่สำคัญเท่านั้น การแก้ไขข้อกำหนดในตัวเลือก คู่สัญญาอาจตกลงที่จะทำเงื่อนไขการทำรายการตามข้อตกลงของผู้ถือหุ้นในอัตราร้อยละของตัวเลือกที่โดดเด่นหรือตัวเลือกที่พนักงานถือได้ว่ามีคุณค่ามากที่สุดเพื่อดำเนินการต่อหลังจากได้รับการควบรวมกิจการแม้ว่าจะมีการเร่งดำเนินการอยู่ก็ตาม vesting บทบัญญัติ ข้อตกลงการล็อก ตามที่ระบุไว้ก่อนหน้านี้ความกังวลที่สำคัญอย่างหนึ่งในข้อกังวลของผู้ถือหุ้นคือบทบัญญัติเร่งรัดเร่งอาจมีผลต่อการกดดันตลาดหุ้นหากเป้าหมายเลือกใช้ตัวเลือกและขายส่วนใหญ่พิจารณาการได้มา ดังนั้นคุณลักษณะทั่วไปของการเข้าซื้อกิจการจำนวนมากจึงต้องมีการกำหนดเป้าหมายที่ระบุไว้เพื่อดำเนินการข้อตกลงการล็อก ข้อตกลงเหล่านี้ระบุว่าแม้ผู้เลือกจะใช้ทางเลือกของตน แต่พวกเขาจะต้องถือหุ้นที่ซื้อมาในช่วงเวลาที่กำหนดก่อนขาย ผู้คัดค้านอาจถูก จำกัด ด้วยสัญญาซื้อขายเฉพาะจำนวนที่ระบุในแต่ละเดือนไตรมาสหรือปี ข้อตกลงการจ้างงาน ในหลาย ๆ สถานการณ์ผู้ตรวจสอบทราบว่าเจ้าหน้าที่หลักหรือพนักงานที่มีสิทธิได้รับเร่งรัดอาจออกจาก บริษัท ที่ควบรวมกันหลังจากใช้ตัวเลือก ดังนั้นการปฏิบัติตามข้อตกลงการจ้างงานใหม่กับบุคคลเหล่านี้มักเป็นส่วนสำคัญของการควบรวมกิจการ ข้อตกลงในการจ้างงานใหม่อาจจัดให้มีการสมมติฐานทั้งหมดหรือบางส่วนของตัวเลือกเร่งด่วนการล็อกหรือการซื้อคืนสิทธิในส่วนที่เกี่ยวกับหุ้นที่ใช้สิทธิและประเภทอื่น ๆ ที่จัดทำขึ้นเพื่อจูงใจบุคคลสำคัญเหล่านี้ให้อยู่กับ บริษัท ที่ควบรวมกิจการ จูงใจ บริษัท เป้าหมายโดยทั่ว ๆ ไปไม่มีความสามารถที่จะกำหนดให้ผู้มีสิทธิเลือกตั้งแก้ไขข้อกำหนดของข้อตกลงการเลือกหรือตกลงที่จะทำข้อตกลงในการควบรวมกิจการ (และการกดดันให้พนักงานทำเช่นนั้นอาจทำให้ข้อตกลงของเขาหรือเธอไม่สามารถบังคับใช้ได้ถ้าความกดดันดังกล่าวถือว่าเป็นการข่มขู่) ดังนั้นฝ่ายต่างๆในการควบรวมจึงใช้มาตรการหลายประเภทเพื่อส่งเสริมให้ผู้ที่เลือกปฏิบัติของตนยอมรับข้อตกลงเหล่านี้ การเตรียมการ (หรือเป้าหมายทันทีก่อนที่จะได้มา) อาจประกาศแผนการที่จะออกรอบใหม่ของตัวเลือกให้กับพนักงานเป้าหมายซึ่งมีระยะเวลาการได้รับสิทธิที่ได้รับการออกแบบเพื่อจูงใจให้พนักงานยังคงอยู่กับ บริษัท ที่ควบรวมกิจการ แม้ว่าวิธีการนี้อาจช่วยในเรื่องการเก็บรักษาพนักงาน แต่ก็ไม่ได้เป็นการป้องกันไม่ให้พนักงานใช้ตัวเลือกที่มีอยู่และขายหุ้นอ้างอิง ดังนั้นในสถานการณ์การควบรวมกิจการการมีส่วนร่วมของพนักงานในการให้สิทธิใหม่อาจเป็นเงื่อนไขตามข้อตกลงของเธอในการแก้ไขเงื่อนไขการให้สิทธิที่เร่งด่วนของตัวเลือกที่มีอยู่หรือเพื่อยอมรับบทบัญญัติการปิดกั้น การชักชวนที่เป็นไปได้อีกอย่างหนึ่งเพื่อช่วยโน้มน้าวให้ลูกจ้างแก้ไขเงื่อนไขการเลือกข้อตกลงของตนเองคือการสัญญาว่าจะให้รูปแบบที่แตกต่างกันไป แต่นุ่มนวลขึ้น ในรูปแบบของข้อตกลงนี้ตัวเลือกจะไม่เปลี่ยนไปเมื่อมีการเปลี่ยนแปลงการควบคุมและจะถือว่าโดยผู้ตรวจการ อย่างไรก็ตามตัวเลือกนี้จะถูกยกเลิกทันทีหากผู้ซื้อยุติการจ้างงานโดยปราศจากเหตุผลหรือเหตุผลที่ดีหรือลดอันดับความรับผิดชอบหรือความรับผิดชอบภายในองค์กรที่รวมกันไว้ รูปแบบการให้สิทธินี้ไม่เป็นที่พอใจของพนักงานที่ต้องการได้รับผลประโยชน์ในทันทีที่เกี่ยวข้องกับการเปลี่ยนแปลงการควบคุม อย่างไรก็ตามจะช่วยให้มั่นใจได้ว่า optionee จะรักษาระดับการรักษาความปลอดภัยในงานหลังการควบรวมกิจการ เกือบทุกวันทำการ บริษัท เลือกแผนการเลือกหรือเจรจาตัวเลือกกับบุคลากรของตน บริษัท และพนักงานเหมือนกันใช้จ่ายเงินเป็นจำนวนมากในเวลาที่คุยกันเรื่องการให้สิทธิเร่งด่วนเมื่อมีการเปลี่ยนแปลงการควบคุม อย่างไรก็ตามในทางปฏิบัติฝ่ายต่างๆในการควบรวมกิจการทำงานอย่างหนักเพื่อจัดโครงสร้างการทำธุรกรรมเพื่อลดผลกระทบของบทบัญญัติเหล่านี้ และในบางกรณีที่ผลกระทบของบทบัญญัติเหล่านี้ไม่สามารถบรรเทาได้ในทางที่เป็นที่น่าพอใจกับเป้าหมายและหรือผู้ซื้อกิจการอาจมีการเข้าซื้อกิจการที่อาจเกิดขึ้นได้บางส่วน ดังนั้นในขณะที่หลาย บริษัท มีตัวเลือกที่มีการเปลี่ยนแปลงคุณสมบัติการควบคุมผลกระทบของบทบัญญัติเหล่านี้ในการเปลี่ยนแปลงสถานการณ์การควบคุมที่แท้จริงมีแนวโน้มที่จะน้อยกว่าที่คาดไว้ การเปรียบเทียบแผนเลือกโดยปกติแล้วใช่หากมีการเลือกใช้ตัวเลือก หากเลือกตัวเลือกขึ้นอยู่กับผลการดำเนินงานของหุ้นในอนาคต ใช่ถ้าตัวเลือกเร่งความเร็วเนื่องจากไม่ได้รับการสันนิษฐาน หากเลือกตัวเลือกขึ้นอยู่กับข้อกำหนดและเงื่อนไขการจ้างงานหลังจากควบรวมกิจการ โดยปกติแล้วใช่ตามเงื่อนไขของข้อสันนิษฐาน การระดมทุนแบบเร่งสามารถปรับลดการได้มาตัวอย่างต่อไปนี้แสดงให้เห็นถึงผลกระทบที่อาจเกิดขึ้นจากการนำแผนการเลือกที่มีการให้สิทธิโดยอัตโนมัติเมื่อมีการเปลี่ยนแปลงการควบคุม สมิ ธ และโจนส์เป็นผู้ก่อตั้ง Little Widget, Inc. และแบ่งการเป็นเจ้าของ บริษัท 50 หุ้นแต่ละหุ้น Widget เล็ก ๆ น้อย ๆ ได้ออกทางเลือกให้กับพนักงานรายสำคัญในการซื้อหุ้นทั้งหมด 25 หุ้น แต่ไม่มีตัวเลือกใดเลยที่ได้รับในปัจจุบัน บิ๊ก Widget, Inc เสนอที่จะซื้อ Widget เล็ก ๆ น้อย ๆ ในการควบรวมหุ้นสำหรับหุ้น แต่ปฏิเสธที่จะออกมากกว่าหนึ่งล้านหุ้นในการจัดการ ในช่วงที่ผ่านมา Nasdaq มีการซื้อขายหุ้น Big Widgets ประมาณ 10.00 หุ้น ราคาการใช้สิทธิของ Widgets Little Widgets คือ 1.00 ต่อหุ้น ประเภทของแผน Option จำนวนหุ้น Widget ใหญ่สำหรับ Smith และ Jones จำนวนหุ้น Widget ขนาดใหญ่สำหรับพนักงานที่สำคัญตัวเลือกสิ้นสุดการเปลี่ยนแปลงการควบคุม 500,000 หุ้นแต่ละตัว (หรือ 5.0 ล้านตัวเลือก) ตัวเลือกโดยอัตโนมัติเมื่อมีการเปลี่ยนแปลงการควบคุม 400,000 หุ้นแต่ละ (หรือ 4.0 ล้านบาท) 200,000 หุ้น (มูลค่ารวม 2.0 ล้านบาท) หากผู้ซื้อถือเอาเป้าหมายที่โดดเด่นออกไปผลกระทบจากการลดสัดส่วนจะไม่เกิดขึ้นในตอนที่การควบกิจการเสร็จสิ้น ผลกระทบจากการเจือจางจะเกิดขึ้นถ้าราคาหุ้นของผู้ซื้อเพิ่มขึ้นในอนาคตเนื่องจากผู้เลือกใช้จะใช้ตัวเลือกของตน บทความนี้ได้รับการดัดแปลงมาจากบทความที่ตีพิมพ์ในบททบทวนผลตอบแทนจากการชดเชยแอ็พ MarchApril 1992, Sage Publications อีเมล์และข้อมูลที่ส่งไปยัง Morrison amp Foerster จะไม่ถือเป็นความลับอาจถูกเปิดเผยต่อบุคคลอื่นตามนโยบายความเป็นส่วนตัวของเราอาจไม่ได้รับการตอบสนองและไม่ได้สร้างความสัมพันธ์กับทนายความกับลูกค้าของ Morrison amp Foerster หากคุณยังไม่ได้เป็นลูกค้าของ Morrison amp Foerster อย่ารวมข้อมูลที่เป็นความลับไว้ในข้อความนี้ นอกจากนี้โปรดทราบว่าทนายความของเราไม่ได้พยายามที่จะปฏิบัติตามกฎหมายในเขตอำนาจศาลใด ๆ ที่ไม่ได้รับอนุญาตให้ดำเนินการดังกล่าว WIPLASH: ข้อผิดพลาดในการเร่งความเร็วไม่ใช่นี่ไม่ใช่คอลัมน์เกี่ยวกับกฎหมายการบาดเจ็บส่วนบุคคล ฉันกำลังพูดถึงเรื่องการเร่งตัวของหุ้นและตัวเลือกหุ้น การถือสิทธิ์เป็นแนวคิดที่ว่าการเป็นเจ้าของสต็อกควรเป็นไปตามความสำเร็จของเป้าหมายของธุรกิจ การออก Vesting มักถูกกำหนดโดยผู้ก่อตั้งในแต่ละสต๊อกและหุ้นที่ได้รับการว่าจ้างใหม่ นักลงทุนเกือบตลอดเวลาต้อง vesting ทฤษฎีว่าเมื่อเช็คของพวกเขาล้างธนาคารของคุณได้ทำสิ่งที่พวกเขากล่าวว่าพวกเขาจะทำสิ่งที่คุณได้ทำคือสัญญาว่าจะประสบความสำเร็จ Vesting ให้ quotincentivequot สำหรับคุณเพื่อให้การต่อรองของคุณสิ้นสุดลง ตัวอย่างเช่นคุณและฉันอาจยอมรับว่าคุณจะได้รับหุ้น 10,000 หุ้นในกิจการใหม่ของฉันหากคุณเข้าร่วมทีม โดยปริยายในเรื่องนี้ก็คือคุณจะใช้ทักษะของคุณเพื่อช่วยให้ทีมประสบความสำเร็จในการดำเนินธุรกิจ หากธุรกิจประสบความสำเร็จคุณจะได้รับทราบว่าเป็นเจ้าของหุ้น 10,000 หุ้นนี้แล้ว สิ่งที่ฉันต้องการคือความสำเร็จไม่ใช่ความพยายามที่ดีที่สุดของคุณ ในโลกที่เหมาะที่คุณและฉันจะมาถึงข้อตกลงเกี่ยวกับสิ่งที่เหตุการณ์สำคัญที่จะต้องประสบความสำเร็จเพื่อให้สต็อกของคุณที่จะเสื้อกั๊ก ตัวอย่างเช่นถ้าคุณมีความรับผิดชอบในการพัฒนาผลิตภัณฑ์เราอาจยอมรับว่าบางส่วนของ 10,000 หุ้นจะมอบให้กับผลิตภัณฑ์รุ่นเบต้าและอีกส่วนหนึ่งจะมอบให้กับการจัดส่งลูกค้ารายแรก อย่างไรก็ตามฉันไม่เห็นขั้นตอนสำคัญมากเนื่องจากหลายสาเหตุรวมทั้ง (a) ความยากลำบากในการกำหนดเหตุการณ์สำคัญ (b) แนวโน้มของกลยุทธ์ทางธุรกิจและเป้าหมายที่จะเปลี่ยนแปลงไปตามกาลเวลาและ (c) ความจริงที่ว่ามีงานน้อยมาก ที่ความสำเร็จของเหตุการณ์สำคัญอยู่ในการควบคุมของบุคคล โดยปกติแล้วจะได้รับเลือกเป็น quot; quotCalendar vestingquot เป็นตัวแทนสำหรับการให้คะแนนขั้น โปรแกรมให้สิทธิ์ปฏิทินโดยทั่วไปจะให้บุคคลที่มีรายได้เป็นเจ้าของเมื่อเวลาผ่านไปหากพนักงานเหล่านั้นยังคงเป็นพนักงานของ บริษัท เช่น ระยะเวลาการได้รับสิทธิเป็นเวลาห้าปีกับพนักงานที่มีรายได้ 20 หุ้นในแต่ละปี ระยะเวลาการให้สิทธิร่วมกันมีตั้งแต่ 3 ถึง 5 ปีโดยมีการให้สิทธิ์เป็นรายปีรายไตรมาสหรือรายเดือน ในกรณีที่มีการใช้สิทธิการใช้จ่ายรายไตรมาสหรือรายเดือนการให้สิทธิครั้งแรกมักเกิดขึ้นหลังจาก 6 หรือ 12 เดือนของการจ้างงานเพื่อให้แน่ใจว่าบุคคลนั้นเหมาะสมในฐานะสมาชิกของทีม การจับรางวัลมีรูปแบบที่แตกต่างกัน ถ้าฉันให้สิทธิ์การเป็นหุ้นแก่คุณการให้สิทธิ์จะมีรูปแบบของตารางเวลาใบเสนอราคาซึ่งกำหนดจำนวนหุ้นที่คุณจะได้รับหากคุณใช้ตัวเลือกนี้ หากคุณได้รับทุนสต็อกโดยเปล่าประโยชน์แล้วการให้สิทธิ์มักเป็นรูปแบบของจำนวนหุ้นที่คุณจะสูญเสียไปหากคุณเลิกจ้าง ดังนั้นสิ่งเหล่านี้จะเกี่ยวข้องกับ WhiplashAcceleration แนวคิดเรื่องการเร่งรัดการออกใบอนุญาตคืออะไรที่เราเห็นด้วยกับตารางเวลาควรให้ความสำคัญกับความสำเร็จของเหตุการณ์ที่เกิดขึ้นในการประมูลเช่นการเสนอขายหุ้นครั้งแรกหรือการได้มาของ บริษัท ตัวอย่างเช่นสมมติว่าเราเห็นด้วยกับการให้สิทธิ์เชิงเส้นระยะเวลา 5 ปีเพื่อเป็นตัวแทนสำหรับการให้คะแนนขั้น ในหนึ่งปี บริษัท ฟอร์จูน 500 จะเข้าร่วมและเสนอซื้อกิจการในราคา 1,000 บาทต่อหุ้น นี่เป็นความสำเร็จและเราควรจะยกเลิกกำหนดการให้สิทธิ์ 5 ปีและบอกว่าคุณได้รับสต็อกทั้งหมดของคุณ ณ วันที่ได้มาซึ่ง ได้แก่ เราควรเร่งรัดการให้สิทธิ์ เสียงเหมือนความคิดที่สมเหตุสมผล แต่อาจเป็นได้ แต่การเร่งอาจทำให้เกิดอาการแส้แส้ ต่อไปนี้เป็นสิ่งที่ควรคำนึงถึง: การเข้าซื้อกิจการทั้งหมดไม่ใช่กิจกรรม runquot ที่ทำให้เกิด quothome การเข้าซื้อกิจการบางส่วนเป็นเหตุการณ์ที่เกิดขึ้นในชีวิตรอดหรือการเคลื่อนไหวเชิงกลยุทธ์ซึ่งในตัวเองไม่ถือเป็นเหตุผลที่เหมาะสมซึ่งอาจเป็นเหตุให้เกิดการเร่งความเร็วได้ นักลงทุนที่ใส่เงิน 2 ล้านคนอาจไม่เห็นการได้มา 3 ล้านครั้งหลังจากผ่านไป 3 ปีนับเป็นเหตุการณ์ที่ประสบความสำเร็จซึ่งทำให้ผู้บริหารเร่งรัดการได้รับสิทธิ นอกจากนี้นักลงทุนบางรายยังไม่ชอบความคิดในการสร้างแรงจูงใจในการบริหารเพื่อขาย บริษัท ให้มีราคาถูกและกลายเป็นส่วนสำคัญอย่างเต็มที่ ทุกคนควรเร่งรัดการให้สิทธิ์พนักงานอาจจะเร่งให้เร็วขึ้น แต่สิ่งที่เกี่ยวกับบุคคลที่คุณจ้างเมื่อเดือนก่อนควรควรสวมเสื้ออย่างเต็มที่หาก บริษัท ได้รับในเดือนนี้ The quotEarnoutquot บางครั้งผู้ซื้อจะเป็นผู้ซื้อส่วนใหญ่ในราคาที่ซื้อได้เฉพาะในกรณีที่เกิดขึ้นจริงโดยเฉพาะอย่างยิ่งนั่นคือถ้า บริษัท ที่ซื้อมาทำตัวเลขแล้วการชำระเงินเพิ่มเติมจะทำ ในสถานการณ์เช่นนี้ผู้ก่อตั้งมีส่วนได้เสียในการรักษากองกำลังให้บรรลุผลสำเร็จและการเร่งรัดการให้สิทธิอาจไม่สนับสนุนเป้าหมายนี้ การเสนอขายหุ้นสามัญครั้งแรก การที่ประชาชนทั่วไปมักถูกมองว่าเป็นงานที่ประสบความสำเร็จ ความเร่งไม่ควรเกิดขึ้นในกรณีนี้ประการแรกความเร่งอาจเป็นภาพลวงตาเนื่องจากผู้จัดจำหน่ายหลักทรัพย์อาจต้องการ quotlockupsquot จากทุกคนต่อไป นอกจากนี้การขายหุ้นยังคงอยู่ภายใต้ข้อ จำกัด ของกฎหมายหลักทรัพย์ การเพิ่มขึ้นจะส่งผลให้ค่าใช้จ่ายในการชดเชยสำหรับวัตถุประสงค์ทางบัญชีเพิ่มขึ้นสำหรับส่วนต่างระหว่างราคาตลาดยุติธรรมกับราคาการใช้สิทธิซื้อหุ้นสามัญที่ได้รับการยอมรับในช่วงระยะเวลาการได้รับสิทธิ ไม่มีผลกระทบดังกล่าวหากได้รับสิทธิราคาการใช้สิทธิเท่ากับมูลค่าตลาดยุติธรรมในวันที่ให้สิทธิ์ ค่าชดเชยที่เกี่ยวข้องกับการให้หุ้นจะเร่งเมื่อเหตุการณ์ runquot quothome กลายเป็นไปได้ บริษัท ควรพิจารณาผลกระทบจากรายได้ที่เพิ่มขึ้นนี้ในการเสนอขายหุ้นของ บริษัท หากมีประเด็นที่อาจเป็นประเด็นเหล่านี้ทั้งหมดทำไมไม่ยืดหยุ่นและปล่อยให้คณะกรรมการเร่งรัดการได้รับเงินถ้าเหมาะสม นอกเหนือจากประเด็นที่ว่าคณะกรรมการจะเป็นอย่างไรในเวลานั้นการเร่งรัดอาจไม่เป็นไปตามที่กำหนดก็ได้ ตัวอย่างเช่นลูกค้ารายใดรายหนึ่งของฉันเพิ่งได้มาโดย บริษัท มหาชน เนื่องจากราคาซื้อค่อนข้างใหญ่ บริษัท มหาชนต้องทำข้อตกลงในลักษณะที่เหมาะสมสำหรับการทำข้อตกลงในการจัดการบัญชีเพื่อหลีกเลี่ยงค่าความนิยมที่มีต่อรายได้ กฎการรวมกลุ่มที่ซับซ้อนจะไม่อนุญาตให้มีการเร่งความเร็วในการให้สิทธิโดยเด็ดขาด โชคดีสำหรับลูกค้าของฉันทั้งหมดของสต็อกและบทบัญญัติตัวเลือกหุ้นมีการเร่งอัตโนมัติของ vesting ในการซื้อกิจการ ถึงแม้สิ่งนี้อาจทำให้เกิดปัญหาในการซื้อกิจการที่เพิ่มขึ้น แต่ก็เกิดขึ้นได้ในการทำธุรกรรมร่วมกันนี้ มีการกล่าวว่าการจัดการไม่ตื่นเต้นที่ต้องเปิดเผยรายละเอียดให้กับผู้ถือหุ้นเกี่ยวกับการเร่งเพื่อหลีกเลี่ยงการจัดเก็บภาษีสรรพสามิต excparutute ภาษีสรรพสามิตโดย IRS มีบางอย่างอยู่เสมอดังนั้นคุณควรเร่งการให้สิทธิ์ขึ้นอยู่กับว่า เพียงแค่จับตัวคุณเองให้เป็นไปได้ว่าคุณจะมี whiplash ถ้าคุณทำได้ ข้อจำกัดความรับผิดชอบ: คอลัมน์นี้ได้รับการออกแบบมาเพื่อให้ผู้อ่านเห็นภาพรวมของหัวข้อและไม่ได้มีวัตถุประสงค์เพื่อให้คำแนะนำด้านกฎหมายเกี่ยวกับสถานการณ์จริงใด ๆ นอกจากนี้กฎหมายและการตีความของพวกเขาเปลี่ยนแปลงตามเวลาและเนื้อหาในคอลัมน์นี้อาจไม่ได้แสดงถึงการเปลี่ยนแปลงเหล่านี้ ผู้อ่านควรปรึกษาที่ปรึกษาด้านกฎหมายที่มีอำนาจตามความเหมาะสมกับสถานการณ์เฉพาะของตน ลิขสิทธิ์ 1994-2005, Joseph G. Hadzima Jr. สงวนลิขสิทธิ์เว็บไซต์นี้ใช้คุกกี้เพื่อให้คุณได้รับบริการตอบสนองและเป็นส่วนตัวมากขึ้น การใช้เว็บไซต์นี้ถือว่าคุณยอมรับการใช้คุกกี้ของเรา โปรดอ่านประกาศเกี่ยวกับคุกกี้ของเราสำหรับข้อมูลเพิ่มเติมเกี่ยวกับคุกกี้ที่เราใช้และวิธีการลบหรือปิดกั้น ฟังก์ชันการทำงานที่สมบูรณ์ของเว็บไซต์ของเราไม่ได้รับการสนับสนุนในเบราเซอร์ของคุณหรือคุณอาจเลือกโหมดความเข้ากันได้ โปรดปิดโหมดความเข้ากันอัปเกรดเบราว์เซอร์ของคุณเป็น Internet Explorer 9 หรือลองใช้เบราว์เซอร์อื่นเช่น Google Chrome หรือ Mozilla Firefox IFRS 2 การชำระเงินโดยใช้หุ้นหุ้นบทความด่วน IFRS 2 การจ่ายโดยใช้หุ้นเป็นเกณฑ์กำหนดให้กิจการต้องรับรู้รายการในงบการเงินของ บริษัท รวมถึงรายการกับพนักงานหรืออื่น ๆ (เช่นหุ้นที่ได้รับสิทธิซื้อหุ้นหรือสิทธิในการรับรู้) กิจการที่จะต้องชำระบัญชีเป็นเงินสดสินทรัพย์อื่นหรือตราสารทุนของกิจการ ความต้องการเฉพาะรวมอยู่ในธุรกรรมการชำระเงินโดยใช้หุ้นเป็นหลักและชำระด้วยเงินสดเช่นเดียวกับที่กิจการหรือผู้ขายมีสิทธิเลือกตราสารเงินสดหรือตราสารทุน มาตรฐานการบัญชีฉบับที่ 2 ฉบับที่ออกในเดือนกุมภาพันธ์ พ. ศ. 2547 และใช้กับรอบระยะเวลาบัญชีที่เริ่มในหรือหลังวันที่ 1 มกราคม พ. ศ. 2548 เป็นต้นไปประวัติความเป็นมาของ IFRS 2 G41 การรายงานทางบัญชีสำหรับการชําระเงินที่ใช้ร่วมกันเผยแพร่แล้ววันที่ 31 ตุลาคม 2543 โครงการเพิ่มวาระ IASB ประวัติความเป็นมาของโครงการ IASB ขอเชิญชวนให้ความเห็นเกี่ยวกับ G41 การทำบัญชีกระดาษสำหรับการชำระเงินเป็นหลักข้อคิดเห็นกำหนดวันที่ 15 ธันวาคม พ. ศ. 2544 การเปิดรับร่างโครงการ ED 2 การจ่ายโดยใช้หุ้นเป็นทุนเผยแพร่เมื่อวันที่ 7 มีนาคม พ. ศ. 2546 IFRS 2 การจ่ายโดยใช้หุ้นซึ่งออกโดยผู้ถือหุ้นเป็นการเฉพาะสำหรับรอบระยะเวลาบัญชีที่เริ่มในหรือหลังวันที่ 1 มกราคม 2548 เงื่อนไขการได้รับเงินค่าจ้างและการยกเลิกการตีพิมพ์เผยแพร่เมื่อวันที่ 2 มิถุนายน 2549 แก้ไขเพิ่มเติมโดยเงื่อนไขและเงื่อนไขการยกเลิกการลงบัญชี (แก้ไข IFRS 2) มีผลบังคับใช้สำหรับรอบระยะเวลาบัญชีที่เริ่มในหรือหลังวันที่ 1 มกราคม 2552 แก้ไขเพิ่มเติมโดยการปรับปรุง IFRSs (ขอบเขตของ IFRS 2 และ IFRS ฉบับปรับปรุงใหม่) มีผลบังคับใช้สำหรับรอบระยะเวลาบัญชีที่เริ่มในหรือหลังวันที่ 1 กรกฎาคม 2552 แก้ไขเพิ่มเติมโดยกลุ่มผู้ถือหุ้นที่ชำระดอกเบี้ยด้วยเงินสด หรือมีผลบังคับใช้ตั้งแต่รอบระยะเวลาบัญชีที่เริ่มในหรือหลังวันที่ 1 มกราคม 2553 ซึ่งแก้ไขเพิ่มเติมโดยการปรับปรุงมาตรฐาน IFRS ปี 25532012 รอบ (นิยามของเงื่อนไขการได้รับสิทธิ) มีผลบังคับใช้สำหรับรอบระยะเวลาบัญชีที่เริ่มในหรือหลังวันที่ 1 กรกฎาคม 2014 แก้ไขเพิ่มเติมโดยจัดประเภทและวัดมูลค่าของรายการ IFRS 2 ในเดือนมิถุนายน 2550 สำนักงาน Deloitte IFRS Global Office ได้เผยแพร่คู่มือ IAS Plus ฉบับปรับปรุงใหม่แก่ IFRS 2 การชำระเงินด้วยหุ้น 2007 (PDF 748k, 128 หน้า) คู่มือฉบับนี้ไม่เพียง แต่จะอธิบายบทบัญญัติที่ละเอียดของ IFRS 2 แต่ยังเกี่ยวข้องกับการประยุกต์ใช้ในหลาย ๆ สถานการณ์ในทางปฏิบัติ เนื่องจากความซับซ้อนและความหลากหลายของรางวัลการชำระเงินตามหุ้นในทางปฏิบัติจึงเป็นเรื่องที่เป็นไปได้ที่คำตอบที่ถูกต้องจะเป็นไปได้เสมอไป อย่างไรก็ตามในคู่มือนี้ Deloitte หุ้นกับคุณวิธีการของเราในการหาแนวทางที่เราเชื่อว่าเป็นไปตามวัตถุประสงค์ของมาตรฐาน ฉบับพิเศษของจดหมายข่าว IAS Plus ของเราคุณจะพบข้อมูลสรุป IFRS 2 ฉบับใน 4 ฉบับในจดหมายข่าว IAS Plus ฉบับพิเศษ (PDF 49k) ความหมายของการจ่ายโดยใช้หุ้นเป็นหุ้นการจ่ายโดยใช้หุ้นเป็นรายการที่กิจการได้รับสินค้าหรือบริการโดยถือเป็นตราสารทุนของ บริษัท หรือหนี้สินที่ก่อให้เกิดรายได้ตามราคาของหุ้นทุนหรือตราสารทุนอื่นของกิจการ . ข้อกำหนดการบัญชีสำหรับการชำระเงินด้วยหุ้นเป็นหลักจะขึ้นอยู่กับวิธีการชำระบัญชีโดยการออก (ก) ส่วนได้เสีย (ข) เงินสดหรือ (c) ส่วนของผู้ถือหุ้นหรือเงินสด แนวคิดเรื่องการชำระเงินโดยใช้หุ้นเป็นแบบกว้างกว่าตัวเลือกหุ้นของพนักงาน IFRS 2 หมายถึงการออกหุ้นหรือสิทธิในการรับซื้อคืนเพื่อแลกกับบริการและสินค้า ตัวอย่างของรายการที่รวมอยู่ในขอบเขตของ IFRS 2 คือสิทธิในการขึ้นราคาหุ้นพนักงานแผนซื้อหุ้นพนักงานแผนการถือครองหุ้นของพนักงานแผนการเลือกหุ้นและแผนการออกหุ้นหรือสิทธิในการถือหุ้นอาจขึ้นอยู่กับตลาดหรือที่ไม่ใช่ตลาดที่เกี่ยวข้อง เงื่อนไข IFRS 2 ใช้กับทุกหน่วยงาน ไม่มีการยกเว้นสำหรับนิติบุคคลเอกชนหรือนิติบุคคลที่มีขนาดเล็ก นอกจากนี้ บริษัท ยอยที่ใชสวนของผูถือหุนหรือ บริษัท ยอยเปนผูถือหุนเพื่อพิจารณาเรื่องสินคาหรือบริการอยูในขอบเขตของมาตรฐาน การยกเว้นตามหลักการทั่วไปมีอยู่สองประการคือประการแรกการออกหุ้นในการรวมธุรกิจควรจะบันทึกภายใต้ IFRS 3 Business Combinations ประการที่สองมาตรฐานการบัญชีฉบับที่ 2 ไม่ได้กล่าวถึงการชำระเงินโดยใช้หุ้นเป็นหุ้นตามขอบเขตของย่อหน้าที่ 8-10 ของมาตรฐานการบัญชีฉบับที่ 32 เรื่องการเงิน: การนำเสนอ หรือย่อหน้าที่ 5-7 ของ IAS 39 เครื่องมือทางการเงิน: การรับรู้และการวัด ดังนั้นควรใช้มาตรฐาน IAS 32 และ IAS 39 สำหรับสัญญาอนุพันธ์ทางด้านโภคภัณฑ์ซึ่งอาจมีการชำระบัญชีในหุ้นหรือสิทธิในหุ้น IFRS 2 ไม่ใช้กับธุรกรรมการชำระเงินตามหุ้นนอกเหนือจากการได้มาซึ่งสินค้าและบริการ การจ่ายเงินปันผลการซื้อหุ้นทุนซื้อคืนและการออกหุ้นเพิ่มจึงอยู่นอกขอบเขต การรับรู้และการวัดมูลค่าการออกหุ้นหรือสิทธิในการซื้อหุ้นต้องมีการเพิ่มส่วนของผู้ถือหุ้น IFRS 2 กำหนดให้รายการหักล้างการหักล้างจะต้องเสียค่าใช้จ่ายเมื่อการชำระเงินสำหรับสินค้าหรือบริการไม่ได้เป็นตัวแทนของสินทรัพย์ ค่าใช้จ่ายควรได้รับรู้เมื่อสินค้าหรือบริการถูกนำมาใช้ ตัวอย่างเช่นการออกหุ้นหรือสิทธิในการซื้อหุ้นจะแสดงเป็นรายการสินค้าคงเหลือที่เพิ่มขึ้นและจะใช้เป็นค่าใช้จ่ายเมื่อสินค้าหรือขายหมดไปเท่านั้น สมมติว่าเกี่ยวข้องกับการให้บริการในอดีตโดยต้องใช้มูลค่ายุติธรรมเต็มจำนวนในทันที การออกหุ้นให้กับพนักงานโดยกล่าวว่าระยะเวลาการได้รับสิทธิสามปีถือว่าเกี่ยวข้องกับการให้บริการในช่วงระยะเวลาการได้รับสิทธิ ดังนั้นมูลค่ายุติธรรมของการชำระเงินด้วยหุ้นที่กำหนดไว้ในวันที่ให้สิทธิ์ควรจะมีการจ่ายออกไปตลอดระยะเวลาการได้รับสิทธิ ตามหลักการทั่วไปค่าใช้จ่ายทั้งหมดที่เกี่ยวข้องกับการชำระเงินตามหุ้นที่ชำระโดยตราสารทุนจะเท่ากับจำนวนรวมของตราสารทั้งหมดที่มีอำนาจและมูลค่ายุติธรรมของตราสารดังกล่าว ในระยะสั้นมีการปรับตัวเพื่อสะท้อนถึงสิ่งที่เกิดขึ้นในช่วงระยะเวลาการได้รับสิทธิ อย่างไรก็ตามหากการชำระเงินตามหุ้นที่ชำระโดยตราสารทุนมีเงื่อนไขเกี่ยวกับผลการปฏิบัติงานของตลาดค่าใช้จ่ายจะยังคงเป็นที่ยอมรับหากมีการปฏิบัติตามเงื่อนไขการได้รับสิทธิอื่น ๆ ทั้งหมด ตัวอย่างต่อไปนี้แสดงภาพรวมของการชำระเงินตามหุ้นที่ชำระโดยตราสารทุนโดยทั่วไป ภาพประกอบการรับรู้การจัดสรรหุ้นให้แก่พนักงาน บริษัท ให้สิทธิ์แก่ผู้ถือหุ้น 10 รายแก่กลุ่มผู้บริหารทั้งหมด 10 รายในแต่ละวันที่ 1 ม. ค. 55 ตัวเลือกเหล่านี้จะหมดอายุเมื่อสิ้นระยะเวลาสามปี บริษัท ได้กำหนดให้แต่ละตัวเลือกมีมูลค่ายุติธรรม ณ วันที่ให้สิทธิเท่ากับ 15. บริษัท คาดว่าจะมีการเลือก 100 ตัวเลือกและจะบันทึกรายการต่อไปนี้ในวันที่ 30 มิถุนายน 20X5 - สิ้นสุดการรายงานระหว่างกาลหกเดือนแรก ระยะเวลา ค่าใช้จ่ายในการเลือกสรรหุ้น (90 15) 6 งวด 225 งวดต่องวด 225 4 250250250 150 ทั้งนี้ขึ้นอยู่กับประเภทของการจ่ายโดยใช้หุ้นเป็นเกณฑ์มูลค่ายุติธรรมอาจพิจารณาจากมูลค่าหุ้นหรือสิทธิในการรับซื้อหุ้นหรือมูลค่าของสินค้าหรือบริการที่ได้รับ: หลักการการวัดมูลค่ายุติธรรมทั่วไป ตามหลักการแล้วรายการที่เป็นรายการสินค้าหรือบริการที่ได้รับเพื่อเป็นเครื่องมือทางการเงินของกิจการต้องวัดมูลค่าด้วยมูลค่ายุติธรรมของสินค้าหรือบริการที่ได้รับ เฉพาะในกรณีที่มูลค่ายุติธรรมของสินค้าหรือบริการไม่สามารถวัดมูลค่าได้อย่างน่าเชื่อถือมูลค่ายุติธรรมของตราสารทุนที่จะได้รับจะถูกนำมาใช้ การวัดตัวเลือกการมีส่วนร่วมของพนักงาน สำหรับการทำธุรกรรมกับพนักงานและผู้ให้บริการอื่นที่คล้ายคลึงกันกิจการต้องวัดมูลค่ายุติธรรมของตราสารทุนที่ได้รับเนื่องจากไม่สามารถประมาณการมูลค่ายุติธรรมของบริการของพนักงานได้อย่างน่าเชื่อถือ เมื่อจะวัดมูลค่ายุติธรรม - ตัวเลือก สำหรับการทำธุรกรรมที่วัดมูลค่าด้วยมูลค่ายุติธรรมของตราสารทุนที่ได้รับเช่นการทำธุรกรรมกับลูกจ้างมูลค่ายุติธรรมควรจะประมาณ ณ วันให้สิทธิ เมื่อประเมินมูลค่ายุติธรรม - สินค้าและบริการ สำหรับการทำธุรกรรมที่วัดมูลค่าด้วยมูลค่ายุติธรรมของสินค้าหรือบริการที่ได้รับมูลค่ายุติธรรมต้องประมาณ ณ วันที่ได้รับสินค้าหรือบริการเหล่านั้น Measurement guidance. For goods or services measured by reference to the fair value of the equity instruments granted, IFRS 2 specifies that, in general, vesting conditions are not taken into account when estimating the fair value of the shares or options at the relevant measurement date (as specified above). Instead, vesting conditions are taken into account by adjusting the number of equity instruments included in the measurement of the transaction amount so that, ultimately, the amount recognised for goods or services received as consideration for the equity instruments granted is based on the number of equity instruments that eventually vest. More measurement guidance. IFRS 2 requires the fair value of equity instruments granted to be based on market prices, if available, and to take into account the terms and conditions upon which those equity instruments were granted. In the absence of market prices, fair value is estimated using a valuation technique to estimate what the price of those equity instruments would have been on the measurement date in an arms length transaction between knowledgeable, willing parties. The standard does not specify which particular model should be used. If fair value cannot be reliably measured. IFRS 2 requires the share-based payment transaction to be measured at fair value for both listed and unlisted entities. IFRS 2 permits the use of intrinsic value (that is, fair value of the shares less exercise price) in those rare cases in which the fair value of the equity instruments cannot be reliably measured. However this is not simply measured at the date of grant. An entity would have to remeasure intrinsic value at each reporting date until final settlement. Performance conditions. IFRS 2 makes a distinction between the handling of market based performance conditions from non-market performance conditions. Market conditions are those related to the market price of an entitys equity, such as achieving a specified share price or a specified target based on a comparison of the entitys share price with an index of share prices of other entities. Market based performance conditions are included in the grant-date fair value measurement (similarly, non-vesting conditions are taken into account in the measurement). However, the fair value of the equity instruments is not adjusted to take into consideration non-market based performance features - these are instead taken into account by adjusting the number of equity instruments included in the measurement of the share-based payment transaction, and are adjusted each period until such time as the equity instruments vest. Note: Annual Improvements to IFRSs 20102012 Cycle amend s the definitions of vesting condition and market condition and adds definitions for performance condition and service condition (which were previously part of the definition of vesting condition). The amendments are effective for annual periods beginning on or after 1 July 2014. Modifications, cancellations, and settlements The determination of whether a change in terms and conditions has an effect on the amount recognised depends on whether the fair value of the new instruments is greater than the fair value of the original instruments (both determined at the modification date). Modification of the terms on which equity instruments were granted may have an effect on the expense that will be recorded. IFRS 2 clarifies that the guidance on modifications also applies to instruments modified after their vesting date. If the fair value of the new instruments is more than the fair value of the old instruments (e. g. by reduction of the exercise price or issuance of additional instruments), the incremental amount is recognised over the remaining vesting period in a manner similar to the original amount. If the modification occurs after the vesting period, the incremental amount is recognised immediately. If the fair value of the new instruments is less than the fair value of the old instruments, the original fair value of the equity instruments granted should be expensed as if the modification never occurred. The cancellation or settlement of equity instruments is accounted for as an acceleration of the vesting period and therefore any amount unrecognised that would otherwise have been charged should be recognised immediately. Any payments made with the cancellation or settlement (up to the fair value of the equity instruments) should be accounted for as the repurchase of an equity interest. Any payment in excess of the fair value of the equity instruments granted is recognised as an expense New equity instruments granted may be identified as a replacement of cancelled equity instruments. In those cases, the replacement equity instruments are accounted for as a modification. The fair value of the replacement equity instruments is determined at grant date, while the fair value of the cancelled instruments is determined at the date of cancellation, less any cash payments on cancellation that is accounted for as a deduction from equity. Disclosure Required disclosures include: the nature and extent of share-based payment arrangements that existed during the period how the fair value of the goods or services received, or the fair value of the equity instruments granted, during the period was determined the effect of share-based payment transactions on the entitys profit or loss for the period and on its financial position. Effective date IFRS 2 is effective for annual periods beginning on or after 1 January 2005. Earlier application is encouraged. Transition All equity-settled share-based payments granted after 7 November 2002, that are not yet vested at the effective date of IFRS 2 shall be accounted for using the provisions of IFRS 2. Entities are allowed and encouraged, but not required, to apply this IFRS to other grants of equity instruments if (and only if) the entity has previously disclosed publicly the fair value of those equity instruments determined in accordance with IFRS 2. The comparative information presented in accordance with IAS 1 shall be restated for all grants of equity instruments to which the requirements of IFRS 2 are applied. The adjustment to reflect this change is presented in the opening balance of retained earnings for the earliest period presented. IFRS 2 amends paragraph 13 of IFRS 1 First-time Adoption of International Financial Reporting Standards to add an exemption for share-based payment transactions. Similar to entities already applying IFRS, first-time adopters will have to apply IFRS 2 for share-based payment transactions on or after 7 November 2002. Additionally, a first-time adopter is not required to apply IFRS 2 to share-based payments granted after 7 November 2002 that vested before the later of (a) the date of transition to IFRS and (b) 1 January 2005. A first-time adopter may elect to apply IFRS 2 earlier only if it has publicly disclosed the fair value of the share-based payments determined at the measurement date in accordance with IFRS 2. Differences with FASB Statement 123 Revised 2004 In December 2004, the US FASB published FASB Statement 123 (revised 2004) Share-Based Payment. Statement 123(R) requires that the compensation cost relating to share-based payment transactions be recognised in financial statements. Click for FASB Press Release (PDF 17k). Deloitte (USA) has published a special issue of its Heads Up newsletter summarising the key concepts of FASB Statement No. 123(R). Click to download the Heads Up Newsletter (PDF 292k). While Statement 123(R) is largely consistent with IFRS 2, some differences remain, as described in a QampA document FASB issued along with the new Statement: Q22. Is the Statement convergent with International Financial Reporting Standards The Statement is largely convergent with International Financial Reporting Standard (IFRS) 2, Share-based Payment. The Statement and IFRS 2 have the potential to differ in only a few areas. The more significant areas are briefly described below. IFRS 2 requires the use of the modified grant-date method for share-based payment arrangements with nonemployees. In contrast, Issue 96-18 requires that grants of share options and other equity instruments to nonemployees be measured at the earlier of (1) the date at which a commitment for performance by the counterparty to earn the equity instruments is reached or (2) the date at which the counterpartys performance is complete. IFRS 2 contains more stringent criteria for determining whether an employee share purchase plan is compensatory or not. As a result, some employee share purchase plans for which IFRS 2 requires recognition of compensation cost will not be considered to give rise to compensation cost under the Statement. IFRS 2 applies the same measurement requirements to employee share options regardless of whether the issuer is a public or a nonpublic entity. The Statement requires that a nonpublic entity account for its options and similar equity instruments based on their fair value unless it is not practicable to estimate the expected volatility of the entitys share price. In that situation, the entity is required to measure its equity share options and similar instruments at a value using the historical volatility of an appropriate industry sector index. In tax jurisdictions such as the United States, where the time value of share options generally is not deductible for tax purposes, IFRS 2 requires that no deferred tax asset be recognized for the compensation cost related to the time value component of the fair value of an award. A deferred tax asset is recognized only if and when the share options have intrinsic value that could be deductible for tax purposes. Therefore, an entity that grants an at-the-money share option to an employee in exchange for services will not recognize tax effects until that award is in-the-money. In contrast, the Statement requires recognition of a deferred tax asset based on the grant-date fair value of the award. The effects of subsequent decreases in the share price (or lack of an increase) are not reflected in accounting for the deferred tax asset until the related compensation cost is recognized for tax purposes. The effects of subsequent increases that generate excess tax benefits are recognized when they affect taxes payable. The Statement requires a portfolio approach in determining excess tax benefits of equity awards in paid-in capital available to offset write-offs of deferred tax assets, whereas IFRS 2 requires an individual instrument approach. Thus, some write-offs of deferred tax assets that will be recognized in paid-in capital under the Statement will be recognized in determining net income under IFRS 2. Differences between the Statement and IFRS 2 may be further reduced in the future when the IASB and FASB consider whether to undertake additional work to further converge their respective accounting standards on share-based payment. March 2005: SEC Staff Accounting Bulletin 107 On 29 March 2005, the staff of the US Securities and Exchange Commission issued Staff Accounting Bulletin 107 dealing with valuations and other accounting issues for share-based payment arrangements by public companies under FASB Statement 123R Share-Based Payment. For public companies, valuations under Statement 123R are similar to those under IFRS 2 Share-based Payment. SAB 107 provides guidance related to share-based payment transactions with nonemployees, the transition from nonpublic to public entity status, valuation methods (including assumptions such as expected volatility and expected term), the accounting for certain redeemable financial instruments issued under share-based payment arrangements, the classification of compensation expense, non-GAAP financial measures, first-time adoption of Statement 123R in an interim period, capitalisation of compensation cost related to share-based payment arrangements, accounting for the income tax effects of share-based payment arrangements on adoption of Statement 123R, the modification of employee share options prior to adoption of Statement 123R, and disclosures in Managements Discussion and Analysis (MDampA) subsequent to adoption of Statement 123R. One of the interpretations in SAB 107 is whether there are differences between Statement 123R and IFRS 2 that would result in a reconciling item: Question: Does the staff believe there are differences in the measurement provisions for share-based payment arrangements with employees under International Accounting Standards Board International Financial Reporting Standard 2, Share-based Payment (IFRS 2) and Statement 123R that would result in a reconciling item under Item 17 or 18 of Form 20-F Interpretive Response: The staff believes that application of the guidance provided by IFRS 2 regarding the measurement of employee share options would generally result in a fair value measurement that is consistent with the fair value objective stated in Statement 123R. Accordingly, the staff believes that application of Statement 123Rs measurement guidance would not generally result in a reconciling item required to be reported under Item 17 or 18 of Form 20-F for a foreign private issuer that has complied with the provisions of IFRS 2 for share-based payment transactions with employees. However, the staff reminds foreign private issuers that there are certain differences between the guidance in IFRS 2 and Statement 123R that may result in reconciling items. Footnotes omitted Click to download: March 2005: Bear, Stearns Study on Impact of Expensing Stock Options in the United States If US public companies had been required to expense employee stock options in 2004, as will be required under FASB Statement 123R Share-Based Payment starting in third-quarter 2005: the reported 2004 post-tax net income from continuing operations of the SampP 500 companies would have been reduced by 5, and 2004 NASDAQ 100 post-tax net income from continuing operations would have been reduced by 22. Those are key findings of a study conducted by the Equity Research group at Bear, Stearns amp Co. Inc. The purpose of the study is to help investors gauge the impact that expensing employee stock options will have on the 2005 earnings of US public companies. The Bear, Stearns analysis was based on the 2004 stock option disclosures in the most recently filed 10Ks of companies that were SampP 500 and NASDAQ 100 constituents as of 31 December 2004. Exhibits to the study present the results by company, by sector, and by industry. Visitors to IAS Plus are likely to find the study of interest because the requirements of FAS 123R for public companies are very similar to those of IFRS 2. We are grateful to Bear, Stearns for giving us permission to post the study on IAS Plus. The report remains copyright Bear, Stears amp Co. Inc. all rights reserved. Click to download 2004 Earnings Impact of Stock Options on the SampP 500 amp NASDAQ 100 Earnings (PDF 486k). November 2005: Standard amp Poors Study on Impact of Expensing Stock Options In November 2005 Standard amp Poors published a report of the impact of expensing stock options on the SampP 500 companies. FAS 123(R) requires expensing of stock options (mandatory for most SEC registrants in 2006). IFRS 2 is nearly identical to FAS 123(R). SampP found: Option expense will reduce SampP 500 earnings by 4.2. Information Technology is affected the most, reducing earnings by 18. PE ratios for all sectors will be increased, but will remain below historical averages. The impact of option expensing on the Standard amp Poors 500 will be noticeable, but in an environment of record earnings, high margins and historically low operating price-to-earnings ratios, the index is in its best position in decades to absorb the additional expense. SampP takes issue with those companies that try to emphasise earnings before deducting stock option expense and with those analysts who ignore option expensing. The report emphasises that: Standard amp Poors will include and report option expense in all of its earnings values, across all of its business lines. This includes Operating, As Reported and Core, and applies to its analytical work in the SampP Domestic Indices, Stock Reports, as well as its forward estimates. It includes all of its electronic products. The investment community benefits when it has clear and consistent information and analyses. A consistent earnings methodology that builds on accepted accounting standards and procedures is a vital component of investing. By supporting this definition, Standard amp Poors is contributing to a more reliable investment environment. The current debate as to the presentation by companies of earnings that exclude option expense, generally being referred to as non-GAAP earnings, speaks to the heart of corporate governance. Additionally, many equity analysts are being encouraged to base their estimates on non-GAAP earnings. While we do not expect a repeat of the EBBS (Earnings Before Bad Stuff) pro-forma earnings of 2001, the ability to compare issues and sectors depends on an accepted set of accounting rules observed by all. In order to make informed investment decisions, the investing community requires data that conform to accepted accounting procedures. Of even more concern is the impact that such alternative presentation and calculations could have on the reduced level of faith and trust investors put into company reporting. The corporate governance events of the last two-years have eroded the trust of many investors, trust that will take years to earn back. In an era of instant access and carefully scripted investor releases, trust is now a major issue. January 2008: Amendment of IFRS 2 to clarify vesting conditions and cancellations On 17 January 2008, the IASB published final amendments to IFRS 2 Share-based Payment to clarify the terms vesting conditions and cancellations as follows: Vesting conditions are service conditions and performance conditions only. Other features of a share-based payment are not vesting conditions. Under IFRS 2, features of a share-based payment that are not vesting conditions should be included in the grant date fair value of the share-based payment. The fair value also includes market-related vesting conditions. All cancellations, whether by the entity or by other parties, should receive the same accounting treatment. Under IFRS 2, a cancellation of equity instruments is accounted for as an acceleration of the vesting period. Therefore any amount unrecognised that would otherwise have been charged is recognised immediately. Any payments made with the cancellation (up to the fair value of the equity instruments) is accounted for as the repurchase of an equity interest. Any payment in excess of the fair value of the equity instruments granted is recognised as an expense. The Board had proposed the amendment in an exposure draft on 2 February 2006. The amendment is effective for annual periods beginning on or after 1 January 2009, with earlier application permitted. Deloitte has published a Special Edition of our IAS Plus Newsletter explaining the amendments to IFRS 2 for vesting conditions and cancellations (PDF 126k). June 2009: IASB amends IFRS 2 for group cash-settled share-based payment transactions, withdraws IFRICs 8 and 11 On 18 June 2009, the IASB issued amendments to IFRS 2 Share-based Payment that clarify the accounting for group cash-settled share-based payment transactions. The amendments clarify how an individual subsidiary in a group should account for some share-based payment arrangements in its own financial statements. In these arrangements, the subsidiary receives goods or services from employees or suppliers but its parent or another entity in the group must pay those suppliers. The amendments make clear that: An entity that receives goods or services in a share-based payment arrangement must account for those goods or services no matter which entity in the group settles the transaction, and no matter whether the transaction is settled in shares or cash. In IFRS 2 a group has the same meaning as in IAS 27 Consolidated and Separate Financial Statements . that is, it includes only a parent and its subsidiaries. The amendments to IFRS 2 also incorporate guidance previously included in IFRIC 8 Scope of IFRS 2 and IFRIC 11 IFRS 2Group and Treasury Share Transactions . As a result, the IASB has withdrawn IFRIC 8 and IFRIC 11. The amendments are effective for annual periods beginning on or after 1 January 2010 and must be applied retrospectively. Earlier application is permitted. Click for IASB press release (PDF 103k). June 2016: IASB clarifies the classification and measurement of share-based payment transactions On 20 June 2016, the International Accounting Standards Board (IASB) published final amendments to IFRS 2 that clarify the classification and measurement of share-based payment transactions: Accounting for cash-settled share-based payment transactions that include a performance condition Until now, IFRS 2 contained no guidance on how vesting conditions affect the fair value of liabilities for cash-settled share-based payments. IASB has now added guidance that introduces accounting requirements for cash-settled share-based payments that follows the same approach as used for equity-settled share-based payments. Classification of share-based payment transactions with net settlement features IASB has introduced an exception into IFRS 2 so that a share-based payment where the entity settles the share-based payment arrangement net is classified as equity-settled in its entirety provided the share-based payment would have been classified as equity-settled had it not included the net settlement feature. Accounting for modifications of share-based payment transactions from cash-settled to equity-settled Until now, IFRS 2 did not specifically address situations where a cash-settled share-based payment changes to an equity-settled share-based payment because of modifications of the terms and conditions. The IASB has intoduced the following clarifications: On such modifications, the original liability recognised in respect of the cash-settled share-based payment is derecognised and the equity-settled share-based payment is recognised at the modification date fair value to the extent services have been rendered up to the modification date. Any difference between the carrying amount of the liability as at the modification date and the amount recognised in equity at the same date would be recognised in profit and loss immediately. Material on this website is 2017 Deloitte Global Services Limited, or a member firm of Deloitte Touche Tohmatsu Limited, or one of their related entities. See Legal for additional copyright and other legal information. Deloitte refers to one or more of Deloitte Touche Tohmatsu Limited, a UK private company limited by guarantee (DTTL), its network of member firms, and their related entities. DTTL and each of its member firms are legally separate and independent entities. DTTL (also referred to as Deloitte Global) does not provide services to clients. Please see deloitteabout for a more detailed description of DTTL and its member firms. Correction list for hyphenation These words serve as exceptions. Once entered, they are only hyphenated at the specified hyphenation points. Each word should be on a separate line. Accounting for Options Companies are now required to treat stock-option grants as a compensation expense. But more than 200 companies accelerated the vesting of options to avoid the expensing rule. A new accounting rule that went into effect for most companies on January 1 requires that the cost of stock options be subtracted from earnings. That prompted a stampede of accelerated vesting, or bringing options granted before 2006 up to full value early. The result: Over the next few years, earnings will appear higher than they would have otherwise. Some companies say thats just good business sense -- like taking advantage of a tax deduction before it disappears. But watchdogs such as the Corporate Library say early vesting clouds the earnings picture and undermines the premise that stock options are meant to be a long-term incentive. Heres a list, provided by the Corporate Library, of companies that have fast-forwarded stock options. Advertisement